Your browser version is outdated. We recommend that you update your browser to the latest version.

В чем разница между биржой криптовалют и обменником криптовалют?

 

Основная часть торговых операций с биткойнами и другими криптовалютами осуществляется через биржи, но часть криптовалютного рынка занята услугами принципиально другого типа - интернет-обменников. Подобно биржам, через обменники криптовалют вы можете обменять, купить или продать криптовалюту - иногда это предлагается в качестве основного сервиса, а иногда - наряду с крупномасштабной торговлей валютой или как небольшим дополнением к ней.

 

Биржа или обменник криптовалютБиржа или обменник криптовалютСуществуют фундаментальные различия между биржой криптовалют и обменником криптовалют, которые будут перечислены ниже. Однако мы не будем откладывать рассмотрение самой важной разницы: при обращении к обменнику, вы ведете торговые операции именно с ним, когда как на бирже криптовалют вы продаете и покупаете криптовалюты не из самой биржи (которая предоставляет только торговый рынок), а путем работы с частными владельцами криптовалютных и фиатных активов. Это делает криптовалютный рынок, существующий при обмене на бирже, хотя и не полностью независимым от воли отдельных лиц, но более демократичным, чем торговля, проведенная через обменники.

 

Рассмотрим более подробно самые важные различия между биржей криптовалюты и обменником криптовалюты.

 

Биржи криптовалют более надежны

Биржи криптовалют, которые уже на протяжении нескольких лет работают на рынке и пользуются заслуженной репутацией среди профессионалов, безусловно, более надежны для покупки и продажи криптовалют, чем большинство обменных пунктов криптовалют.

 

Разница в потенциальной надежности наиболее заметна, если сравнивать биржи с длинной историей и обменниками, которые появились всего пару недель назад. Факт нечестности обменников не может быть выявлен за относительно короткий период его «стажа работы», поэтому при обмене с относительно новыми обменниками вы можете легко попасть в список первых жертв их мошеннических действий.

 

В дальнейшем мы увидим, почему это не будет экономически эффективным решением полагаться на один конкретный обменник каждый раз (если вы вообще хотели бы использовать обменники для операций с криптовалютами). Если, однако, каждый раз, когда вы хотите найти обменник с лучшим обменным курсом для каждой новой биржевой активности в этом направлении, то, скорее всего, у вас не будет достаточно времени и терпения, чтобы внимательно изучить отзывы о всех новых обменных пунктах, ценовые предложения которых будут лучшими, а вероятность мошенничества или возникновение трудностей будет значительно выше, чем при использовании одной или нескольких надежных бирж криптовалют.

 

Финансовые различия:

Из всех различий между биржами криптовалют и обменниками криптовалют наиболее очевидными отличиями являются финансовые. Сначала можно определить ценовые, а затем и другие финансовые различия в порядке убывания приоритета.

 

Цены на биржах криптовалют и обменниках криптовалют существенно различаются

Цены продажи криптовалютных активов для клиентов в обменных пунктах обычно превышают цены на биржах. Если вы сравниваете, например, сумму в USD, которую следует разместить на бирже EXMO, чтобы купить биткойн, а также расходы в той же валюте для покупки одного BTC в обменном интернет-сервисе по оптимальной ставке, как правило, покупка биткойна в обменнике будет невыгодной, по крайней мере, на 1-2% (в случае быстрого роста цены может быть разница в 3% и 5%). Ситуация будет аналогичной при продаже биткойна, и в этом отношении разница в стоимости биткойна увеличивается во время интенсивных рыночных диапазонов, особенно во время его роста.

 

В общем, отличительная особенность ценовой политики обменников характеризуется таким образом - они делают свой бизнес, с одной стороны, путем покупки биткойна по высоким ставкам, а с другой - продавая его по очень высоким ставкам. Следует отметить, что обменники установили действительно хорошую ставку, когда они покупают биткойн у клиентов (конкуренция между ними в этом случае является самой сильной), но если вы посмотрите на цены менее популярных криптоконверсий, то довольно часто они дают среднюю цену ля них в лучшие времена, но они соглашаются продавать их только по высоким ставкам.

 

Может показаться, что раз цены в обменниках выше, лучше продавать свои BTC там, а не на бирже. Фактически, это не так. Почему?

 

A) Во-первых, вы не должны бегать головой против сборов, как стена, с которой биржи готовы вывести свои средства в выбранные вами платежные системы. Да, может показаться, что не очень выгодно продавать биткойн не на бирже за 130 000 рублей +3% комиссии для перевода на Киви, в то время как обменники предлагают цену QIWI 130 000 рублей без дополнительных сборов. Однако, по сути, достаточно развитые биржи криптовалют имеют возможность бесплатного перевода средств с вашего баланса на специальные коды (например, EX-CODE), валюту и наименование которых вы определяете при их создании. Эти коды предназначены для перевода балансовых активов за пределы биржевых торгов, например, для продажи в тех обменниках, которые установили партнерские отношения с этим валютным рынком, и часто наиболее выгодно покупают свои коды.

 

B) Во-вторых, изъятие многих типов криптовалюты в обменники (либо из баланса обмена, либо из кошелька другого типа) является дорогостоящим, например, для биткойнов, рекомендуемая комиссия может быть 0,001BTC и больше (особенно важно для тех, кто собирает сатоши в кранах для биткойнов). Кроме того, даже имея относительно высокую плату, транзакции иногда «застревают» во время передачи.

 

C) Как отмечалось выше, надежность и честность хорошо известных бирж криптовалют явно выше, чем у обменников криптовалют, желающих купить вашу криптовалюту по очень высокой цене. Более того, опыт показывает, что обменники с особенно высокими ценами могут часто запускать несправедливые манифестации (не говоря уже о дополнительных сборах при подаче заявки), переносить «грязные» электронные валюты клиентам (мы объясним это ниже) или совершать мошеннические действия напрямую. Специалисты отмечают, что характерной особенностью мошенника является завышенная цена покупки биткойнов у клиентов (более или менее типичная - переоценка цены на 15-30% выше рыночной ставки биткойна).

 

Другие финансовые различия

1) При побмене криптовалюты на бирже на денежные средства, эти деньги сначала появятся на счете учетной записи пользователя биржи, где они могут быть выведены на ту или иную платежную систему. Обычно биржи криптовалют предоставляют довольно широкий спектр методов вывода. Например, EXMO предоставляет доступ к PayPal, YaM, QIWI, Webmoney, Payeer и многим другим типам кошельков, а также к пластиковым картам Visa / MC или переводу на банковский счет.

 

При продаже криптовалюты в обменнике вы напрямую получаете требуемую для них электронную валюту. На первый взгляд легче получать деньги, но здесь, помимо неблагоприятного курса, могут возникнуть еще две проблемы: во-первых, валюта, которая вам нужна по приемлемому обменному курсу, может отсутствовать в данном обменнике, а во-вторых, если вы обменяете Биткойн обменнике, который работает с сомнительными деньгами, они могут передать вам «грязные» деньги (проблема особенно актуальна при обмене криптовалют для QIWI). Последствием поступления «грязных денег» на ваш, скажем, кошелек QIWI, может быть блокировка кошелька службой безопасности EPS и более серьезные проблемы до судебного преследования по закону, если вы подозреваетесь в отмывании незаконно полученного дохода.

 

Можно избежать риска получения «грязных» денег, но для этого вам нужно продавать криптовые валюты либо на юридической бирже с безупречной репутацией, либо в аккредитованных обменных пунктах, которые никогда не были пойманы в транзакциях с сомнительными средствами за много лет их работы.

 

2) Для выбора обменника, который предлагает наилучшую ставку на данный момент, пользователь должен обладать определенными навыками и обязательной проверкой службы мониторинга обменников (лучше нескольких служб мониторинга). Дело в том, что, хотя цены продажи и покупки криптовалюты в конкретном обменнике имеют свои биржевые ставки, основная цена определяется определенной надбавкой, которую устанавливает владелец обменника и которая меняется в каждом обменнике через некоторое время (в том числе в течение дня). Из этого следует, что обменник, который сейчас является лучшим в обменном курсе в определенном направлении, может «проскользнуть» в середину прейскуранта через день или два или даже через полчаса, и, если вы будете неосознанно использовать его снова и снова, вы потеряете значительную сумму денег (не говоря уже о том, что в лучшем обменнике на данный момент ставки могут быть хуже, чем на бирже).

 

Таким образом вам придется иметь дело с новыми и новыми обменниками и каждый раз изучать их интерфейс. Кроме того, как мы уже отмечали, при встрече с каждым новым обменником необходимо обратить внимание на отзывы о нго работе.

 

Обратите внимание, что поиск криптовалютных обменников не через мониторинг, а через поисковые системы значительно увеличивает шансы полностью потерять ваши деньги, доверяя мошенникам, включая те, которые маскируются под известными вам сайтами (проблема обменников-клонов, имитирующих заслуженные сервисные центры в дизайне остается крайне актуальной).

 

Таким образом, для новичков для покупке и продажи криптовалют использование надежной биржи криптовалют, размещенной в закладках браузера, будет простой, надежной и выгодной альтернативой использованию обменников криптовалют.

 

3) Так называемый спрэд (разница между лучшей продажной ценой конкретного актива и лучшей ценой его покупки) для обменников обычно составляет несколько процентов при покупке биткойна и его продаже, и даже больше при работе с альткойнам. По стандартам более или менее значительных бирж криптовалют такой спрэд является сверхвысоким: для таких бирж характерен разброс в долях по одному проценту для биткойна и немного больше для основных альткойнов (и если спред временно увеличивается в результате внезапных событий, то игроки быстро сводят его к предыдущим цифрам).

 

Почему высокий спрэд плох в случае обменников? Если после покупки валюты в обменнике вы хотите вернуть ее по той или иной причине, единственная возможность сделать это будет на несколько процентов дешевле, и это обеспечивается тем, что актив не попадает в стоимость самого себя в прошедшее время.

 

4) В обменнике вы вряд ли убедите оператора немного улучшить цену для вас. В то же время на бирже вы можете заключить сделку с одним из торгов, совершенных ранее другими участниками (сделка будет заключена немедленно, но цена может быть не самой лучшей), а также исправить вашу цену и подождать до тех пор, пока есть люди, желающие выкупить вашу сделку. 

 

5) Наконец, если вам нужно купить редкую криптовалюту или использовать направление обмена, которое не является типичным, например, Capitalist USD для DOGE, то очень вероятно, что ни один обменник не предложит вам такой обмен, или они попросят очень высокий гонорар. 

 

Отдельная проблема связана с электронной валютой Yandex.Money (YaM). Согласно правилам Яндекс.Деньги, обменник должен временно заморозить транзакции при покупке этой валюты у клиентов, если платеж с учетной записи YaM, использованной для оплаты заявки, был получен в первый раз (замораживание обычно происходит в течение 48 часов). Только через 48 часов покупка совершается в обменнике, иногда по новой ставке, что может оказаться для вас не очень выгодным, если вы, например, купили биткойн, который резко вырос за последние два дня. Даже если обменный курс не будет изменен, вы не сможете избавиться от биткойна, купленного за YaM, в течение двух дней до исполнения заявки.

 

В то же время при размещении ЯМ на бирже не возникает таких серьезных трудностей - средства будут зачисляться немедленно и в пределах, установленных конкретной биржей криптовалют, вы сможете распоряжаться как ими, так и приобретенной на них криптовалютой без каких-либо ограничений.

 

Торговые различия между биржой и обменником криптовалют

Как уже отмечалось, каждый обменник принадлежит одному человеку, в то время как на бирже есть много игроков, которые могут влиять на ценовую ситуацию, иногда очень значительно. Из этого следует, что игрок с существенным депозитом и некоторые его навыки могут легко «встряхнуть» курс определенных криптовалют на бирже, чтобы, временно повышая или понижая ставку, позволить вам продавать свои активы с прибылью или покупать их по более выгодной цене, чем первоначальная, и, как следствие, компенсировать свои расходы. В то время как на крипто-рынке, представленном обменниками, это довольно сложно сделать.

 

Помимо больших возможностей для манипулирования ценами, более или менее значимые биржи криптовалют могут поглощать или продавать гораздо больший объем криптовалюты, чем даже самые большие обменники криптовалюты. 

 

Технические различия между биржей и обменником криптовалюты

Биржи, которые работают в течение длительного времени и имеют хороших программистов в штате, технически намного лучше развиты, чем большинство обменников. На признанных биржах криптовалюты:

 

1) Как правило, работа технической поддержки безупречна.

 

2) Большинство обменов имеют возможность использовать API, который свободно доступен для всех. Доступность API особенно важна для трейдеров, которые автоматизируют свой торговый процесс и для владельцев сайтов, которые, например, могут использовать API обмена, чтобы организовать постоянное отображение текущих обменных курсов на своем сайте или вести собственную торговлю кодами обмена.

 

3) Уровень безопасности на биржах криптовалюты, безусловно, выше. Безопасность и защита важны для любой биржи, хотя бы потому, что биржи хранят средства клиента на постоянной основе, а обменники принимают их только на время обмена. Если биржа обеспечивает защиту средств на вашем счете с использованием двухфакторной аутентификации или системы с несколькими подписями и не забывает о «холодном» хранении криптовалюты, ей определенно можно доверять.

 

4) Биржевые торги проводятся в автоматическом режиме, и вы можете продать или купить актив на рынке в режиме 24/7/365 (единственное, что зависит от времени суток, - это скупка ваших лимитных заказов).

 

В то же время для многих обменников, даже довольно крупных и заслуженных, для обмена в некоторых направлениях (а иногда и во всех направлениях) необходимо иметь оператора, который не всегда работает ночью.

 

К этому вы можете добавить, что для того, чтобы купить или продать криптовалюту на вашей биржи, вам нужно сделать всего пару кликов, для чтобы установить условия сделки. В то же время, в обменнике после заполнения заявки вам придется отправлять криптовалюту вручную по указанному вами адресу и, кроме того, нервничать, если во время транзакции будут некоторые задержки из-за перегрузки сети криптовалюты.

 

В общем, обмен криптовалютами сегодня является самой важной частью экосистемы этой сферы. Мнения и рекомендации представителей бирж криптовалют пользуются большим спросом и уважением в сообществе, и некоторые решения бирж влияют на судьбу многих криптовалют и могут напрямую влиять на их скорость. Обменники, работающие с криптовалютами, даже самые крупные, не могут похвастаться таким же авторитетом. Возможности бирж криптовалют более широкие, чем обменных пунктов, но решать вам.